+Die 10 besten DeFi-Projekte im Jahr 2025 (geordnet nach Marktkapitalisierung & TVL)

Es ist nicht einfach, die besten DeFi-Projekte zu finden, in die Sie investieren können, insbesondere im Jahr 2025. Bei Hunderten von Plattformen ist es schwer zu wissen, welche Plattformen Ihre Zeit und Ihr Geld wert sind. Ein falscher Schritt kann zu verlorenen Geldern, verschwendeten Stunden oder zum Fall auf überbewertete, ungeprüfte Token führen.

Da DeFi immer weiter wächst, suchen immer mehr Nutzer nach zuverlässigen, leistungsstarken Plattformen. Aber wie finden Sie heraus, welche davon marktführend sind?

Deshalb haben wir diesen Leitfaden erstellt. Wir haben die 14 besten DeFi-Projekte anhand von realen Daten wie Marktkapitalisierung, TVL (Total Value Locked), Blockchain-Technologie, Innovation, Sicherheit und Community-Unterstützung sorgfältig bewertet. Ganz gleich, ob Sie neu bei DeFi sind oder Ihr Portfolio erweitern möchten, dies sind die Projekte, die Sie im Jahr 2025 im Auge behalten sollten.

Was ist DeFi und warum es im Jahr 2025 wichtig ist

DeFi, oder Decentralized Finance, ist eine Möglichkeit, Finanzdienstleistungen wie Handel, Kreditvergabe oder Zinseinnahmen ohne Banken oder Mittelsmänner zu nutzen. Stattdessen läuft es auf dezentralen Netzwerken wie Ethereum unter Verwendung von Smart Contracts (selbstausführender Code).

Im Vergleich zu traditionellen Finanzinstituten ist DeFi:

• Offen für jeden mit einer Krypto-Brieftasche;
• 24/7 verfügbar, ohne Verzögerungen oder Genehmigungen;
• Transparent, alles läuft über die Blockchain;
• Vollständige Kontrolle durch die Nutzer (keine Dritten halten Ihr Geld).

Zu den wichtigsten Bestandteilen von DeFi gehören:

• DEXs (Dezentralisierte Börsen): Handel mit Token von Peer-to-Peer;
• Leihprotokolle: Leihen oder verleihen Sie Krypto und erhalten Sie Zinsen;
• Abstecken & Erträge anbauen: Verdienen Sie passive Belohnungen;
• Stablecoins: Token, die aus Stabilitätsgründen an den US-Dollar gekoppelt sind.

Im Jahr 2025 wird DeFi die Art und Weise, wie wir mit Finanzen interagieren, weiter verändern. Der Gesamtwert der DeFi-Protokolle hat die Marke von 100 Milliarden Dollar überschritten, was die starke Nachfrage der Nutzer und den Einstieg institutioneller Anleger in diesen Bereich widerspiegelt.

DeFi expandiert auch in reale Vermögenswerte (RWAs) und ist damit ein wichtiger Pfeiler des sich entwickelnden Kryptomarktes.

Top 14 der besten DeFi-Projekte für Investitionen im Jahr 2025

1. Lido (LDO)

• Marktkapitalisierung: $1,320,242,254
• TVL: $38.321 B

Funktion

Lido ermöglicht es Nutzern, ETH, MATIC, SOL, DOT und TIA zu setzen, ohne Vermögenswerte zu sperren. Im Gegenzug erhalten die Nutzer gestapelte Token wie stETH, die im gesamten DeFi-Ökosystem verwendet werden können.

Lido dominiert den ETH-Einsatz mit der höchsten TVL aller DeFi-Plattformen. Es bietet sofortige Liquidität für Staker und ist mit den wichtigsten Kredit-, Handels- und Farming-Protokollen integriert.

Jüngste Entwicklungen

Lido hat die Unterstützung von stTIA erweitert und arbeitet aktiv an der Dezentralisierung von Validatoren und an Verbesserungen der On-Chain-Governance. Die Plattform hat einen Protokollumsatz von über $750 Mio. erzielt und zieht weiterhin das Interesse von Institutionen auf sich.

2. Aave (AAVE)

• Marktkapitalisierung: $4,673,139,068
• TVL: $38. 662 B

Funktion

Aave ist ein dezentralisiertes, nicht verpfändetes Kreditprotokoll, bei dem Nutzer Vermögenswerte hinterlegen können, um Rendite zu erzielen oder andere Krypto-Vermögenswerte gegen Sicherheiten zu leihen.

Aave war der Pionier der Flash Loans, unterstützt über 15 Ketten und verfügt über ein benutzerfreundliches Verwaltungsmodell. Aave ermöglicht sowohl überbesicherte als auch unbesicherte Kredite (über Flash Loans).

Jüngste Entwicklungen

Aave hat seinen nativen überbesicherten Stablecoin, GHO, mit wachsender Akzeptanz eingeführt. Aave V4 befindet sich in der Entwicklung und wird verbesserte Modularität, Gas-Optimierungen und Cross-Chain-Funktionalität beinhalten.

3. Funken (SPK)

• Marktkapitalisierung: $120,791,052
• TVL: $6.555 B

Funktion

Spark ist die offizielle Kreditplattform von MakerDAO. Sie ermöglicht es Nutzern, DAI gegen hochwertige Krypto-Sicherheiten über eine schlanke Schnittstelle zu leihen.

Die vollständige Integration in die DAI-Tresore von Maker ermöglicht eine hohe Liquidität, niedrige Kreditkosten und ein direktes Engagement in einem der besten dezentralen Stablecoins.

Jüngste Entwicklungen

Spark hat seine Sicherheitenoptionen erweitert und Summer.fi für automatisierte DAI-Renditestrategien integriert. Spark entwickelt sich immer mehr zur bevorzugten Plattform für die Kreditaufnahme von DAI mit minimalen Reibungsverlusten.

4. Uniswap (UNI)

• Marktkapitalisierung: $6,719,520,236
• TVL: $6,093 B

Funktion

Uniswap ist ein dezentralisiertes Börsenprotokoll (DEX), das automatisierte Market Maker (AMMs) einsetzt, um es den Nutzern zu ermöglichen, Token direkt aus ihren Wallets ohne Zwischenhändler zu handeln.

Das Protokoll leistete Pionierarbeit beim AMM-basierten Handel und ist nach wie vor die größte dezentrale Börse nach Volumen. Es ist auf Ethereum, Arbitrum, Optimism, Polygon und anderen großen Ketten aktiv.

Jüngste Entwicklungen

Uniswap v4 führt „Hooks“ ein, mit denen Entwickler Liquiditätspools mit dynamischer Handelslogik anpassen können. Die Governance-Vorschläge sehen auch Mechanismen zur Gebührenteilung vor, um UNI-Inhaber zu belohnen.

5. Curve Finance (CRV)

• Marktkapitalisierung: $1,398,618,616
• TVL: $2.734 B

Funktion

Eine dezentralisierte Börse, die sich auf Stablecoin und Asset-Swaps mit geringer Volatilität und minimaler Slippage und Gebühren konzentriert. Die einzigartigen Bindungskurven von Curve optimieren die Effizienz des Stablecoin-Handels. Sie wird intensiv für Renditeoptimierungsstrategien genutzt und durch veCRV-basierte Governance unterstützt.

Jüngste Entwicklungen

Curve führte crvUSD ein, einen nativen überbesicherten Stablecoin. Außerdem wurde LLAMMA eingeführt, ein Liquidationsalgorithmus, der das Volatilitätsrisiko bei einem Rückgang der Sicherheiten reduziert.

6. Convex Finance (CVX)

• Marktkapitalisierung: $382,934,493
• TVL: $1,63 B

Funktion

Convex steigert CRV-Einsätze und Curve LP-Belohnungen durch die Zusammenführung von CRV-Inhabern und Liquiditätsanbietern in einer einzigen Schnittstelle mit Autocompounding und Steuerungsmöglichkeiten.

Es vereinfacht das Erzielen von Erträgen aus Curve, ohne dass die Token einzeln gesperrt werden müssen. CVX-Inhaber haben Einfluss auf die Stimmabgabe von Curve und die Renditeflüsse.

Jüngste Entwicklungen

Convex hat die Integrationen mit den neuen crvUSD-Pools von Curve erweitert. Governance hat außerdem Funktionen zum Sperren von Stimmen und zur Erhöhung der Transparenz der Reward-Verteilung hinzugefügt.

7. Verbindung (COMP)

• Marktkapitalisierung: 511.391.902 $
• TVL: $2,15 Mrd.

Funktion

Compound ermöglicht es Nutzern, Erträge zu generieren oder Vermögenswerte zu leihen, indem sie Kryptowährungen an Liquiditätspools liefern. Die Zinssätze werden algorithmisch auf der Grundlage von Angebot und Nachfrage angepasst.

Eines der ursprünglichen DeFi-Kreditprotokolle, bekannt für seine Transparenz, seine Audit-Historie und sein starkes Entwickler-Ökosystem.

Jüngste Entwicklungen

Compound III (Comet) wurde eingeführt, mit isolierten Kreditmärkten für ein geringeres Risiko, Gaseffizienz und eine vereinfachte Verwaltung.

8. Ethena (ENA)

• Marktkapitalisierung: $5,447,758,451
• TVL: $10,454 B

Funktion

Ethena emittiert USDe, einen synthetischen Dollar, der durch ETH und Short-Perpetual-Kontrakte besichert ist, um die Preisstabilität durch eine delta-neutrale Strategie zu erhalten.

Bietet einen neuartigen Ansatz für dezentralisierte Stablecoins, indem es die Abhängigkeit von zentralisierten oder fiat-gestützten Sicherheiten beseitigt.

Jüngste Entwicklungen

Der ENA-Token wurde eingeführt und gewann schnell an Zugkraft bei den wichtigsten CEXs und DEXs. Die USDe-Liquiditätspools wachsen in DeFi-Protokollen wie Curve und Pendle.

9. Sommer.fi

• Marktkapitalisierung: $3.81B
• TVL: $3,39 B

Funktion

Summer.fi ist eine Front-End-Schnittstelle, die komplexe DeFi-Strategien wie Tresorverwaltung, Leverage und Renditeoptimierung vereinfacht, insbesondere innerhalb des Maker-Ökosystems.

Benutzerfreundliche Automatisierung für das Leihen, Verleihen und Farmen, ohne mit mehreren dApps interagieren zu müssen.

Jüngste Entwicklungen

Summer.fi unterstützt jetzt Integrationen mit Spark Protocol, Aave und Lido und erweitert damit die Palette der automatisierten Strategien, die DeFi-Nutzern zur Verfügung stehen.

10. Hyperliquid (HYPE)

• Marktkapitalisierung: $15.37B
• TVL: $606,51 MIO.

Funktion

Hyperliquid ist eine leistungsstarke dezentrale Börse für den Handel mit ewigen Termingeschäften. Sie unterstützt Spot- und Derivatemärkte mit niedriger Latenz und hoher Liquidität.

Es bietet eine zentralisierte Börsengeschwindigkeit, vollständige On-Chain-Orderbücher und gaslosen Handel und setzt damit einen neuen Standard für DeFi UX.

Jüngste Entwicklungen

Einführung von Community Governance und Anreizen zum Liquiditätsabbau. Integrierte Unterstützung für isolierten Margin-Handel und USDC-Abwicklungspaare.

11. 1Zoll (1INCH)

• Marktkapitalisierung: $381,723,379
• TVL: $9 MIO.

Funktion

1inch aggregiert die Liquidität mehrerer DEXs, um den Nutzern zu helfen, die besten Handelspreise zu finden. Mit Pathfinder-Routing, Fusion-Modus (gaslose Swaps) und fortgeschrittenen Limit-Orders ist es die erste Adresse für kapitalschonenden Handel.

Jüngste Entwicklungen

Einführung von Fusion Swaps, um Front-Running zu verhindern und den MEV-Schutz zu verbessern. Außerdem haben wir Anfang 2025 unser Hardware-Wallet-Produkt eingeführt.

12. PfannkuchenSwap (CAKE)

• Marktkapitalisierung: $1,071,936,390
• TVL: $2.056.371.500 B

Funktion

PancakeSwap, das zunächst auf BNB Chain aufgebaut wurde, ermöglicht dezentralen Handel, Yield Farming, Staking und Lotterien. Es ist der beste DEX auf der BNB Chain mit gamifizierten DeFi-Mechanismen und erweiterten Cross-Chain-Funktionen.

Jüngste Entwicklungen

Einführung von Syrup Pools V3, Ausweitung auf zkSync und Linea und Einführung des kettenübergreifenden Token-Tauschs mit LayerZero Bridging.

13. Kettenglied (LINK)

• Marktkapitalisierung: $14,930,631,481
• TVL: $59.754 B

Funktion

Chainlink liefert sichere und zuverlässige Off-Chain-Daten für Smart Contracts, einschließlich Preis-Feeds, Zufallsdaten und Proof-of-Reserve. Der am weitesten integrierte Orakel-Anbieter in allen DeFi-Vertikalen.

Jüngste Entwicklungen

Einführung des Cross-Chain Interoperability Protocol (CCIP) in mehreren Netzwerken, das die sichere Übertragung von Daten und Vermögenswerten über Ketten hinweg ermöglicht.

14. Der Graph (GRT)

• Marktkapitalisierung: $1,035,419,837
• TVL: $0

Funktion

Der Graph ermöglicht dApps die effiziente Indizierung und Abfrage von Blockchain-Daten über ein dezentrales Protokoll von Indexern und Kuratoren. Das „Google des Web3“ betreibt Subgraphen für viele große DeFi-Plattformen und DAOs.

Jüngste Entwicklungen

Umstellung des Kernprotokolls auf Arbitrum für niedrigere Kosten und schnellere Leistung; Einführung von Substreams für anpassbare Datenindizierung in Echtzeit.

Wie wir diese DeFi-Projekte eingestuft haben

Um Ihnen zu helfen, die vielversprechendsten DeFi-Plattformen im Jahr 2025 zu identifizieren, haben wir eine Kombination aus leistungsbezogenen und qualitativen Kriterien verwendet:

Marktkapitalisierung

Dies spiegelt den Gesamtwert des Projekts wider. Eine höhere Marktkapitalisierung bedeutet oft mehr Vertrauen, Akzeptanz und finanzielle Stabilität. Wir haben aktuelle Daten aus Quellen wie CoinGecko und CoinMarketCap verwendet.

Gesperrter Gesamtwert (TVL)

Die TVL zeigt, wie viel Kapital in ein Protokoll investiert ist. Eine hohe TVL weist in der Regel auf ein gesundes, liquides und vertrauenswürdiges Ökosystem hin. Wir haben diese Daten von DeFiLlama und DappRadar bezogen.

Langfristiger Nutzen & Fahrplan

Wir haben uns angeschaut, wie jedes Projekt zu wachsen gedenkt. Löst es ein echtes Problem? Verfügt es über eine solide Roadmap oder kommende Funktionen, die den Wert des Protokolls verbessern werden?

Sicherheit & Audits

Sicherheit ist bei DeFi nicht verhandelbar. Wir haben überprüft, ob das Projekt auditiert wurde, eine saubere Historie hat (keine größeren Exploits) und die besten Praktiken für Vertragssicherheit befolgt.

Annahme durch die Gemeinschaft und Aktivität der Entwickler

Eine starke Benutzerbasis und eine aktive Entwicklergemeinschaft sind ein Zeichen für langfristige Lebensfähigkeit. Wir haben GitHub Commits, die Teilnahme an der Governance und soziales Engagement berücksichtigt.

Wir haben diese fünf Grundpfeiler bewertet, um die Projekte herauszustellen, die Popularität mit langfristigem Potenzial und Nutzersicherheit verbinden. Wir haben auch untersucht, wie jedes Projekt zu der breiteren Bewegung hin zu offenen Finanzen beiträgt.

Zu beobachtende DeFi-Sektoren im Jahr 2025

Während DeFi immer ausgereifter und spezialisierter wird, gewinnen mehrere Schlüsselsektoren aufgrund von Nutzernachfrage, Innovation und Investoreninteresse an Dynamik. Lassen Sie uns die wichtigsten Bereiche diskutieren, die DeFi im Jahr 2025 prägen werden:

1. Dezentrale Börsen (DEXs)

DEXs wie Uniswap, 1inch und PancakeSwap ermöglichen es Nutzern, Token zu tauschen, ohne sich auf zentrale Vermittler zu verlassen. Diese Plattformen werden immer schneller, billiger und benutzerfreundlicher dank:

• Layer 2-Integrationen (z.B. Arbitrum, Optimism);
• Funktionen für den gaslosen Handel;
• Aggregatoren, die die besten Preise für alle DEXs finden. Im Jahr 2025 werden viele DEXs auch Limit-Orders, Cross-Chain-Swaps und NFT-Integrationen unterstützen, was sie für die DeFi-Infrastruktur unverzichtbar macht.

2. Verleih-Protokolle

Leihplattformen wie Aave, Compound und Spark ermöglichen es Nutzern, Kryptowährungen zu deponieren, um Zinsen zu erhalten oder sie zu leihen. Diese Protokolle unterstützen jetzt Funktionen wie:

• Zinssatzoptimierung in Echtzeit;
• Multisicherheitskredite;
• Isolierte Kreditmärkte zur Risikokontrolle. Mit der zunehmenden Verbreitung von Stablecoins spielen Kreditprotokolle eine wichtige Rolle bei der Bereitstellung von Liquidität und Kapitaleffizienz.

3. Stablecoin-Emittenten

Stabile Münzen wie DAI (MakerDAO), USDe (Ethena) und GHO (Aave) sind für die Preisstabilität in DeFi unerlässlich. Zu den aufkommenden Trends im Jahr 2025 gehören:

• Algorithmische Hybrid-Modelle (gestützt durch Krypto + Off-Chain-Assets);
• Verzinsliche Stablecoins, die Rendite an die Inhaber weitergeben;
• Grenzüberschreitende Zahlungen mit Stablecoin-Schienen. Mit der steigenden Nachfrage nach DeFi-native Dollars beschleunigt sich die Innovation in diesem Sektor.

4. Liquide Staking-Derivate

Liquid Staking Derivatives (LSDs) Protokolle wie Lido ermöglichen es Nutzern, ETH (oder andere Token) zu setzen und eine liquide Version (z.B. stETH) zu erhalten.

Dieser Sektor hilft Nutzern, Staking-Belohnungen zu verdienen, ohne ihr Kapital zu binden. Im Jahr 2025 werden LSDs mit Kredit-, Farming- und Derivatprotokollen integriert, wodurch noch mehr DeFi-Nutzungsfälle erschlossen werden.

5. Kettenübergreifende Plattformen

Beim kettenübergreifenden DeFi geht es darum, Vermögenswerte nahtlos zwischen Blockchains zu bewegen. Führende Plattformen wie Synapse, Stargate und Wormhole ermöglichen dies:

• Überbrückung von Vermögenswerten (ETH zu Solana, BNB zu Avalanche, usw.);
• Kettenübergreifende Ertragssteigerung;
• Einheitliche Liquidität über mehrere Ketten hinweg. Mit der Ausweitung von Multi-Chain-Ökosystemen werden diese Protokolle für die Benutzererfahrung und den Kapitalfluss entscheidend.

6. RWAs (Real World Assets)

Durch Tokenisierung bringen RWAs Finanzprodukte außerhalb der Kette (wie US-Schatzbriefe, Immobilien oder Rechnungen) in DeFi. Die Vorteile umfassen:

• Zugang zu vorhersehbaren Erträgen aus traditionellen Finanzierungen;
• Institutionelle Produkte in einer dezentralen Form;
• Aufgrund der geringeren Volatilität als bei kryptonativen Vermögenswerten werden RWAs als Brücke zwischen TradFi und DeFi gesehen, mit wachsender Nachfrage von Privatkunden und Institutionen.

Welche DeFi-Plattformen haben im Jahr 2025 die meisten TVL?

Hier ist ein kurzer Überblick über die wichtigsten DeFi-Plattformen nach Total Value Locked (TVL) im August 2025:

Quelle: DeFiLlama – TVL Dashboard

Risiken und Überlegungen vor der Teilnahme an DeFi-Projekten

DeFi bietet zwar aufregende Chancen, aber es ist wichtig, die Risiken zu verstehen, bevor man Kapital einsetzt. Hier ist, was jeder Anleger beachten sollte:

1. Schwachstellen von Smart Contracts

DeFi-Protokolle beruhen auf intelligenten Verträgen; Gelder können gestohlen werden, wenn es einen Fehler oder einen Exploit gibt. Prüfen Sie immer, ob das Projekt geprüft wurde und ob der Code Open-Source ist.

2. Unveränderlicher Verlust

Wenn Sie bei einem DEX Liquidität bereitstellen, können Sie einen vorübergehenden Verlust erleiden. Dies geschieht, wenn sich der Preis Ihrer hinterlegten Vermögenswerte im Vergleich zu dem Zeitpunkt, an dem Sie sie hinzugefügt haben, erheblich verändert.

3. Marktvolatilität

DeFi-Tokens können extremen Preisschwankungen unterliegen. Diese Volatilität kann sich auf Ihre Rendite auswirken, insbesondere bei gehebelten Positionen oder Yield Farming.

4. Teppichzüge & Betrug

Nicht alle DeFi-Projekte sind vertrauenswürdig. Einige anonyme Teams schaffen Plattformen, um die Gelder der Nutzer abzuschöpfen. Halten Sie sich an bekannte, geprüfte Protokolle mit starkem Rückhalt in der Gemeinschaft.

5. Regulatorische Ungewissheit

DeFi bewegt sich in einer rechtlichen Grauzone. Plötzliche Änderungen der Vorschriften könnten die Verfügbarkeit oder Legalität bestimmter Dienste oder Token in Ihrem Land beeinträchtigen.

6. Überbewertete Projekte

Vermeiden Sie es, Trends hinterherzulaufen. Projekten mit auffälligem Marketing und unhaltbaren Renditen fehlt es oft an soliden Grundlagen.

Recherchieren Sie immer, diversifizieren Sie Ihre Anlagen und riskieren Sie nie mehr, als Sie sich leisten können zu verlieren.

FAQ

Wie findet man gute DeFi-Projekte?

Suchen Sie nach Projekten mit hoher TVL, starker Marktkapitalisierung, aktiven Gemeinschaften und regelmäßigen Audits. Nutzen Sie Tools wie CoinGecko, DeFiLlama und GitHub, um zu recherchieren, bevor Sie Vermögenswerte einsetzen.

Wie verfolgt man DeFi-Positionen?

Sie können Ihr DeFi-Portfolio mit den Dashboards Zapper, DeBank und ApeBoard verfolgen. Diese Tools zeigen Ihre Vermögenswerte, Renditen und offenen Positionen über mehrere Ketten und Geldbörsen hinweg an.

Was ist der Unterschied zwischen DeFi und CeFi?

DeFi (Decentralized Finance) ist erlaubnisfrei, quelloffen und Peer-to-Peer, während CeFi (Centralized Finance) von Zwischenhändlern wie Börsen verwaltet wird. DeFi bietet mehr Kontrolle und Transparenz, ist aber mit technischen Risiken verbunden.

Wie werden DeFi-Projekte geprüft?

DeFi-Audits werden von externen Cybersicherheitsfirmen durchgeführt, die die Smart Contracts eines Protokolls auf Schwachstellen überprüfen. Achten Sie auf Projekte, die von seriösen Firmen wie CertiK, Trail of Bits oder Quantstamp geprüft wurden.

Kann ich DeFi ohne KYC nutzen?

Bei den meisten DeFi-Protokollen ist keine KYC-Verifizierung (Know Your Customer) erforderlich. Wenn Sie eine Web3-Brieftasche wie MetaMask haben, können Sie mit den DeFi-Diensten erlaubnisfrei interagieren.

Letzte Überlegungen

Im Jahr 2025 wird DeFi keine spekulative Spielwiese mehr sein, sondern ein ausgereifter Sektor, der durch reale Anwendungsfälle und zunehmende institutionelle Aufmerksamkeit angetrieben wird. Die herausragenden Projekte haben solide Grundlagen, hohe Sicherheitsstandards und einen klaren, langfristigen Wert.

Ganz gleich, ob Sie Gelder in Kreditprotokollen, DEXs oder Cross-Chain-Tools einsetzen, konzentrieren Sie sich auf Daten, Audits und Entwickleraktivitäten. Vermeiden Sie vom Hype getriebene Plattformen und setzen Sie auf Nutzen, Transparenz und bewährte Leistung.

DeFi bietet immer noch echtes Gewinnpotenzial, aber nur, wenn Sie klug investieren. Nutzen Sie diesen Leitfaden, um die besten DeFi-Projekte zu erkennen und sich in diesem Bereich sicher zu bewegen.